實戰(zhàn)實操課程大綱
模塊一 項目投資之道術(shù)法器
1.為什么要項目投資？項目投資是什么？什么時候項目投資？項目投資怎么投？
2.把握項目投資的規(guī)律和本質(zhì)、企業(yè)、產(chǎn)品生命周期規(guī)律
3.把握宏微觀社會經(jīng)濟規(guī)律與趨勢（借勢）
4.項目投資分析理論
5.當前項目投資環(huán)境及項目投資市場分析概析
6.突破傳統(tǒng)項目投資觀念
7.從企業(yè)生命周期談智慧型項目投資
8.企業(yè)項目投資之道：投資、投智、投治、投制、投天下
9.主要投資領(lǐng)域：實業(yè)投資、私募股權(quán)投資、股票期貨基金投資實務、家庭個人投資
10.系統(tǒng)投資方法：生產(chǎn)投資、金融投資、對內(nèi)投資、對外投資；短期投資、長期投資、風險投資、創(chuàng)業(yè)投資、實業(yè)投資、PE投資、生產(chǎn)資本投資、人力資本投資、環(huán)境資本投資、政府投資、企業(yè)投資和個人投資、固定資產(chǎn)投資、流動資產(chǎn)投資、競爭性投資、基礎性投資和公益性投資、重置投資、凈投資和總投資、國內(nèi)投資和國際投資等
11.實戰(zhàn)投資分析：行業(yè)市場結(jié)構(gòu)分析、行業(yè)生命周期分析、行業(yè)投資選擇分析、公司一般因素分析、公司競爭地位分析、公司盈利狀況分析、公司財務質(zhì)量分析
12企業(yè)投資之法、器、資、質(zhì)、營、管、方、計、智、新
1.器：投資工具：股票、債券等有價證券；外匯、期貨、貴金屬等；信用證、權(quán)證等；買賣合約；信托計劃；
2.資：資源：資金、政策、資本、資產(chǎn)、市場、業(yè)務
3.質(zhì)：業(yè)務資質(zhì)、許可資質(zhì)、投資質(zhì)量、投資效益
4.營：商品經(jīng)營與業(yè)務運營、資產(chǎn)、資金運營資本運營
5.管：投資規(guī)劃管理、決策管理、分析管理、效益管理
、方向管理、風險管理、回收管理、跟蹤管理
6.方：投資方案、投資方法、投資方式
7.計：投資規(guī)劃、投資計劃、商業(yè)計劃、運營計劃
8.智：智慧投資、智慧管理、智慧運營、智慧資本
9.新：投資研發(fā)、投資創(chuàng)新、投資轉(zhuǎn)化、投資組合創(chuàng)新
10、法：投資規(guī)則、法律法規(guī)、部門規(guī)章、市場主體規(guī)則制度、投資理論的方法等
指標分析篇
模塊二 、項目投資的財務風險發(fā)現(xiàn)與風險控制【重點】
1、財務風險發(fā)現(xiàn)和風險控制的目的與方法
科目余額表、科目明細、3年序時賬、固定資產(chǎn)卡片、存貨、現(xiàn)金和票據(jù)盤點
2、(1) 財務風險發(fā)現(xiàn)和風險控制得到企業(yè)真實利潤；(2) 財務績效分析判斷企業(yè)經(jīng)營能力；(3) 財務預測及建模評估企業(yè)投資價值
3、財務風控的內(nèi)容：損益表、資產(chǎn)負債表、現(xiàn)金流量表中的各科目，包括貨幣資金、營業(yè)收入、應收賬款（包括壞賬準備）、其它應收賬款、長期待攤費用、預付賬款、存貨、固定資產(chǎn)、應付賬款、其它應付賬款、其它負債類科目、成本與費用等每個科目的財務盡職調(diào)查
4、財務績效分析判斷企業(yè)經(jīng)營能力：營業(yè)收入、凈利潤、毛利率、三項費用率（銷售費用、管理費用、財務費用）存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)、應收賬款、應收票據(jù)、預付賬款、應付賬款、應付票據(jù)、凈營運資本（NWC）周轉(zhuǎn)天數(shù)
5、財務預測及建模評估企業(yè)投資價值
模塊三 項目投資的法務和稅務風險發(fā)現(xiàn)與風險控制實務【重點】
1、營業(yè)執(zhí)照，營業(yè)范圍，成立時間、年檢。
2、公司章程：企業(yè)的股東結(jié)構(gòu)構(gòu)成，股東間的權(quán)利及義務
3、驗資報告：銀行征詢函和進賬單、評估報告。
4、抽逃注冊資金：出資不實，抽逃資金。
5、員工的社保繳納情況、土地所有權(quán)證、土地使用證。
6、專利技術(shù)：發(fā)明專利、實用新型
7、借款合同、擔保合同、抵押合同與環(huán)保憑證。
8、稅務審計：企業(yè)所得稅、完稅憑證、免稅申請報告和企業(yè)增值稅
9、業(yè)務》財務》法務》稅務論
10、企業(yè)的歷史沿革、獨立性審核（資產(chǎn)完整、人員獨立、財務獨立、機構(gòu)獨立、業(yè)務獨立）、同業(yè)競爭與關(guān)聯(lián)交易問題審核、實際控制人變更審核、歷次股權(quán)轉(zhuǎn)讓的合法性審核、信息披露合規(guī)分析
11、稅務風險發(fā)現(xiàn)與控制：企業(yè)所得稅、完稅憑證、免稅申請報告和企業(yè)增值稅
模塊四：項目投資的業(yè)務風險發(fā)現(xiàn)與風險控制實務【重點】
1、業(yè)務盡職調(diào)查的具體內(nèi)容：行業(yè)情況：市場規(guī)模、增長情況、競爭對手、競爭格局、行業(yè)凈利潤和毛利潤被投企業(yè)的行業(yè)地位、處于的生產(chǎn)階段、目標公司的財務狀況、歷史的營利性、客戶情況、企業(yè)的投資亮點、研發(fā)情況、整體的法律風險、投訴、政府關(guān)系
2、業(yè)務》財務》法務》稅務
3、業(yè)務盡職調(diào)查的概率論
模塊五：項目投資用協(xié)議條款控制鎖定風險
1、增資協(xié)議
2、轉(zhuǎn)股協(xié)議
3、補充協(xié)議
4股東協(xié)議
5、涉及條款結(jié)合：財務業(yè)績、上市時間、非財務業(yè)績、關(guān)聯(lián)交易、債權(quán)和債務 、競業(yè)限制 、股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制、引進新投資者限制、反稀釋權(quán)、優(yōu)先分紅權(quán)、優(yōu)先購股權(quán)、優(yōu)先清算權(quán)、共同售股權(quán)、強賣權(quán)、一票否決權(quán)、管理層對賭 、回購承諾、違約責任
模塊七：項目投資的對股權(quán)頂層結(jié)構(gòu)把控整體架構(gòu)風險
1) 集團公司及控股公司的股權(quán)頂層結(jié)構(gòu)設計圖
2) 與頂層投資機構(gòu)A、B、C、D輪股權(quán)頂層結(jié)構(gòu)設計
3) 與核心員工及其他利益相關(guān)者的股權(quán)結(jié)構(gòu)設計的大三類模式：
虛擬股票：身股、干股、在職股、分紅股（業(yè)績分紅和利潤分紅）、股票增值權(quán)、虛擬股票、凈資產(chǎn)增加值、影子股票、工齢股、業(yè)績股、技術(shù)股；
期股：股票期權(quán)、限制性股票期股、業(yè)績股票、事業(yè)合伙制、項目跟投；
實股：銀股、普通股、MBO、ESOP、注冊股、持股平臺
模塊八：項目投資的風險發(fā)現(xiàn)和風險控制實際案例分享【重點】
1、格力電器擬130億元收購珠海銀隆 切入新能源汽車領(lǐng)域，董明珠看到了什么機會？你看到了什么機會？
2、海南文昌雞項目
3、成都某電子企業(yè)
4、華冶礦建項目
5、某互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的控股性的風險控制
6、某農(nóng)業(yè)企業(yè)的參股性投資的風險控制
7、某互聯(lián)網(wǎng)科技企業(yè)的風險控制
